当下，全球范围内新型烟草的发展如火如荼，但新型烟草其实对传统烟草的替代还不足10%，不过作为“后起之秀”，新型烟草产业还有很大的增长空间，可以预见未来仍将是极具活力的烟草增长点。

根据欧睿统计，2023年全球新型烟草产品市场规模达769.9亿美元，同比增长11.9%。其中，雾化电子烟和加热烟草产品延续了稳健增长的趋势。欧睿预测2024年全球新型烟草市场除无烟烟草略有下降外，雾化电子烟、加热烟草、尼古丁袋等品类仍维持稳健增长。其中，雾化电子烟预计同比增长 8.9% 至 230.4 亿美元；加热烟草预计同比增长 12.7% 至 388.5 亿美元；无烟口服尼古丁产品预计同比增长 52.1% 至 112.5 亿美元。

我们将从监管政策、市场格局以及技术创新等方面分别对雾化电子烟、加热烟草、尼古丁袋等进行回顾总结。

雾化电子烟

随着全球对健康问题的关注增加，各国政府对雾化电子烟的监管政策不断收紧。

国家烟草专卖局自2024年 5 月 6 日起，开展了为期 2 个月的保护未成年人免受电子烟侵害专项治理，联合多部门加强宣传引导，清理校园周边销售网点和自动售卖设备，严厉查处向未成年人销售电子烟及相关违法犯罪行为。同时，2024年9 月，国家烟草专卖局修订《电子烟交易管理细则》，要求各类电子烟市场主体通过全国统一的电子烟交易管理平台进行交易，进一步规范生产、流通秩序。

不仅中国重视对电子烟的监管，其它国家的电子烟监管措施也是不断加码。

菲律宾自 6 月 1 日起，未贴内部税收印章的电子烟产品将被没收，制造商和进口商须遵守税收印花要求，否则会面临高额罚款及刑事责任。此外，菲律宾海关局在2024年前 11 个月内已没收价值 65 亿比索的走私入境电子烟产品，并抓获 506 家非法零售商和经销商，并表示将继续加强执法力度。

美国作为雾化电子烟的主要消费国，在监管上也是动作不断。多个州加强立法限制，弗吉尼亚州将禁止口味电子烟，但实施时间推迟至一年后；爱荷华州的立法待州长签署或否决。同时，美国海关加强执法力度，打击面向青少年的非法电子烟产品，并且年龄验证技术或成为申请烟草上市前申请的必备条件。

新西兰政府在9月12日公布了《无烟环境与受管制产品修正法案（2 号）》，全面禁止一次性电子烟，并大幅增加向未成年人销售电子烟的罚款，还对非专业电子烟零售商的可见性及学前教育中心附近的销售距离进行限制。

爱尔兰内阁在今年批准立法禁止销售、制造或进口一次性电子烟，禁止吸引儿童的调味尼古丁产品，限制非专卖店内的电子烟产品宣传和彩色包装。

巴基斯坦哈里普尔市自 9 月 6 日起实施为期 90 天的禁令，禁止在公共场所使用、销售和宣传电子烟及相关尼古丁产品，限制向 21 岁以下个人销售，并禁止在学校、医院等公共场所周围 100 米范围内存储或销售。

澳大利亚自7 月 1 日起，所有电子烟只能通过药店销售，9 月 30 日前，购买含尼古丁的电子烟需医生或执业护士开具处方，对违法零售商处以最高 220 万澳元罚款和 7 年监禁。惩罚可谓是相当严厉。

英国议会下议院在2024年4 月 16 日通过了《烟草和电子烟法案》的二读，该法案如果最终通过，英国的禁烟措施将位居世界最严格之列，可能包括对电子烟零售商的许可要求等。

不过，严厉的监管未能阻止雾化电子烟市场的繁荣，据欧睿预测，2024 年全球雾化电子烟市场规模预计同比增长 8.9% 达到 230.4 亿美元。

美国市场中，领先品牌 Vuse 略有下滑，Juul小幅回升，NJoy 表现亮眼；英美烟草 2024 年上半年雾化电子烟营收增长 0.3%，销量同比下降 9.1%；奥驰亚旗下 NJOY 依托渠道扩张及产品迭代，Q2 销量和份额提升明显；中国市场内，悦刻垄断中国国内超一半烟弹配额，在专利数量等方面也占据优势。

市场的繁荣，离不开技术创新对于产品的不断更新和提升。2024年，雾化电子烟的技术创新主要体现在雾化技术升级、设计创新多元、智能化趋势显现以及减害技术的突破。

加热不燃烧烟草

对于加热不燃烧烟草产品，尽管中国国内市场尚未开放，但很多工业公司其实一直在持续进行加热不燃烧产品的研发，目前主要供海外出口。同时，国内民营企业也在关注加热不燃烧卷烟技术的发展。

与中国在加热不燃烧烟草产品上的谨慎不同，国外市场发展则相对繁荣。日本加热卷烟市场规模 2024 年预计达到 112.3 亿美元，韩国预计达到 24.5 亿美元，俄罗斯约为 32 亿美元，意大利预计达到 65.1 亿美元，德国则预计达到 29.8 亿美元。

在加热不燃烧烟草产品中，菲莫国际的 IQOS占据了全球加热不燃烧产品销量的近77%，加热卷烟用户数量达到 2800多 万人，是名副其实的加热烟草第一品牌。

不过，与雾化电子烟一样，加热不燃烧卷烟也受到各国政策的严格监管。

越南工贸部在今年建议总理，允许对加热烟进行为期两年的生产、进口和流通试点，将新一代烟草产品纳入代替 2013 年第 67 号法令的修订案范围，以便实施适当的管理形式。

印尼将从 2025 年 1 月 1 日起，加热不燃烧烟弹每克售价提高 6.01% 至 6240印尼盾。

菲律宾贸工部正在修订电子烟产品的技术法规，审核和抽检工作将由各区域或省级办公室、菲律宾标准局或其认可的审核机构进行。

韩国食品医药品安全处加强对加热烟草制品的监管，包括限制销售渠道、规范广告宣传等，以保护公众健康，减少未成年人接触。

欧洲各国政府也纷纷在2024年考虑对卷烟制造商的新型零烟草加热棒实施更严格的规定。

拉脱维亚的一项法案草案将把零烟草棒归类为烟草替代品，并接受相关控制，从 2025 年起禁止除烟草以外的所有口味。

克罗地亚计划将来对零烟草棒进行监管，因其存在潜在健康风险。

立陶宛内部正在讨论对零烟草棒的监管。

英国在2024年1 月 28 日宣布全面禁止销售一次性电子烟，预计 2025 年 4 月前实施，促使烟草公司调整战略，如菲莫国际将大力推广换弹式和加热不燃烧设备。

德国当局正在与一些制造商就现有烟草税法是否涵盖零烟草棒等新产品存在争议。

波兰除了可能实施欧盟委员会 2022/2100 号委托指令中规定的调味禁令外，未来可能将加热设备纳入烟草法。

葡萄牙在2024 年批准的国家预算中提高了加热烟草税。

美国在2024年有8个州提议为加热烟草产品设立特定税目，海关加强对非法电子烟的查扣力度，一年内查获超 320 万件非法电子烟，总价值约 8150 万美元。

哥伦比亚在2024年3 月通过烟草法修正案，对加热烟草产品和加热设备进行监管，草本加热产品也被纳入加热烟草框架。

玻利维亚加热烟草产品受烟草法监管，目前监管框架无修订公告，但未来可能会进一步限制。

在技术创新方面，2024年加热不燃烧烟草在加热方式和隔热方式上均有创新。比如，合元集团开创的 Alkaid 光加热技术，5 秒内可完成预热；同时还有多种隔热材料与技术被研发出来，如气凝胶隔热材料，其纳米多孔结构绝热性能佳，能隔绝加热器热量，降低手感温度。还有真空管隔热、隔热棉隔热、隔热工程塑料等方式，可减少产品外部温度，提高热能利用率。

尼古丁袋

2024年，全球尼古丁袋市场规模预计达到35.8%的复合年增长率，显示出强劲的市场扩张势头。

美国市场在尼古丁袋销售额中占据主导地位，占全球的75.8%。菲莫国际 2024 年上半年财报显示，其罐装尼古丁袋全球销量增长 23.5%，美国出货量达 1.351 亿罐，增长 50.3%；奥驰亚集团旗下的 on! 品牌尼古丁袋上半年销量达 7450 万罐，同比增长 35%。

尼古丁袋市场的火热，也让国际烟草公司们纷纷布局此产品。菲莫国际投资 2.32 亿美元扩建美国肯塔基州欧文斯伯勒工厂，还投资 6 亿美元在科罗拉多州奥罗拉建造工厂，以提高 zyn 尼古丁袋产能；英美烟草子公司 Reynolds American 将于 2025 年在美国市场推出合成尼古丁袋 Velo Plus，其 在2024 年 9 月下旬宣布最早于 11 月推出合成尼古丁液体电子烟。

伴随市场的火热、产品的日渐流行，监管也被各国迅速提上日程。

芬兰议会支持将尼古丁袋纳入《烟草法》监管范围，将新增 “无烟尼古丁产品” 定义 。零售需许可证，设定尼古丁含量上限，限制口味为成人适用口味，还将实施统一包装标识、健康警示、监管费用等措施，禁止向未满 18 岁者销售和使用，且禁止在学校等场所使用。

澳大利亚法律规定，未经医生处方，销售、购买或宣传尼古丁袋均属违法。鉴于 2024 年前 5 个月查获走私尼古丁袋数量同比增长 950%，政府已加大执法力度，成立工作组打击非法分销和销售行为。

美国司法部和食品药品监督管理局成立联合工作组打击非法电子烟产品分销和销售，其中包括尼古丁袋。此外，美国一些航空公司对携带尼古丁袋登机无书面规定，但建议乘客提前了解航空公司及目的地相关规定。

加拿大卫生部出台新监管措施，禁止销售薄荷口味以外的尼古丁袋产品，仅限在药店销售且需药剂师监督，实施严格广告限制，制造商在六个月宽限期后须更新包装并印刷警告信息。

其他国家，像哥伦比亚、瑞士、丹麦、马来西亚、罗马尼亚等国均有对尼古丁袋的监管政策更新，涉及产品限制、标签包装、零售渠道、广告营销、税收等多方面。

在技术创新方面，可显著提高尼古丁释放速度的新型尼古丁颗粒出现并申请了专利；

英美烟草子公司 Reynolds American 将于 2025 年在美国市场推出合成尼古丁袋 Velo Plus，其利用独有的尼古丁输送技术，提供更顺滑的尼古丁释放方式；

在包装与材料创新方面，可回收的环保“植物罐”被用于包装尼古丁袋，减少了对环境的影响。另外，也出现了使用椰子纤维、天然香料和有机棕榈油等更天然的成分来填充尼古丁袋，让产品更具 “天然” 优势；

在口味与体验创新方面，部分品牌推出了具有温热感的新口味，为消费者带来新体验；

在产品形态创新方面，包括超大号在内的多种尺寸和形状的尼古丁袋产品被推出，为用户提供了更多选择。

结语

一边是市场的如火如荼，一边是监管政策的不断收紧，新型烟草的发展可谓是“戴着镣铐跳舞”。虽然世界范围内，传统卷烟依然占据着烟草市场的绝对地位，但作为创新与潮流交互影响下的“后起者”，新型烟草的未来之路充满了更多的想象和可能。